Kaj so sestavljene obresti in kako jih izračunati
Miscellanea / / October 08, 2021
Pomagali bodo spletni kalkulatorji, Excel ali ena formula.
Kaj so sestavljene obresti
To so obresti tako za glavnico naložbe kot za obresti za prejšnja obdobja. Rezultat je podoben učinku snežne kepe: vse se začne z majhno kroglico, a bolj ko se valja, več snega se prime in večja postane krogla. Naložbe denarja prinašajo dohodek, nato pa slednji prinaša nov dohodek - in tako naprej, če imate dovolj potrpljenja.
V kanalu Telegram "Življenjski heker»Samo najboljše pisanje o tehnologiji, odnosih, športu, kinu in še čem. Naročite se!
V našem Pinterest le najboljša besedila o odnosih, športu, kinu, zdravju in še veliko več. Naročite se!
Redne obresti delujejo lažje: obstaja znesek glavnice, na katerega se zaračuna enkrat. Razlika bo vidna tudi pri enoletni razdalji.
Recimo, da ima človek 100.000 rubljev, ki jih je pripravljen v tem času vložiti v neko premoženje z 12 -odstotno donosnostjo. Če je dohodek prejet samo enkrat, bo oseba prejela 112.000 rubljev. In če se na primer obresti nabirajo vsak mesec in se iz njih ne umaknejo račune, potem bo do konca leta 112.682,51 rubljev.
Razlika ni tako velika, a večji kot je začetni znesek, donosnost in obdobje naložbe, močnejši je učinek sestavljenih obresti.
Kjer se uporabljajo sestavljene obresti
Uporablja se, ko morate izračunati donosnost najbolj priljubljenih razredov sredstev: vlog, obveznic in delnic.
Pri bančnih depozitih
Oseba lahko le da denar na depozit in vsako leto dobi dobiček. Toda banke imajo dovolj ponudb z "kapitalizacijo obresti" - to je sinonim za sestavljene obresti.
Na primer, oseba se odpre prispevek za 100.000 rubljev z mesečno kapitalizacijo. To pomeni, da bo v prvem mesecu dobiček obračunan na prvotni znesek, v drugem - na znesek z obrestmi in tako naprej do konca.
Mesec | Znesek na začetku, rubljev | Dobiček, rubljev | Končni znesek, rubljev |
Januar | 100 000 | 1 000 | 101 000 |
Februar | 101 000 | 1 010 | 102 010 |
Marec | 102 010 | 1 020,1 | 103 010,1 |
April | 103 030,1 | 1 030,3 | 104 060,4 |
Maj | 104 060,4 | 1 040,6 | 105 101 |
Junija | 105 101 | 1 051,01 | 106 152,01 |
Julija | 106 152,01 | 1 061,52 | 107 213,53 |
Avgusta | 107 213,53 | 1 072,14 | 108 285,67 |
Septembra | 108 285,67 | 1 082,86 | 109 368,53 |
Oktober | 109 368,52 | 1 093,69 | 110 462,22 |
Novembra | 110 462,22 | 1 104,62 | 111 566,84 |
December | 111 566,84 | 1 115,67 | 112 682,51 |
Recimo, da je to le del kapitala osebe, ki jo bo več let zapored prenašal iz enega vloga v drugega. Zaradi poenostavitve bomo domnevali, da se obrestna mera za vloge ves čas ne spreminja in ostaja na ravni 12% letno.
Oseba, ki denarja ne dvigne, ampak ga pusti za nadaljnjo rast, bo posledično prejela en in pol krat več. To je pomembno, če so načrti dolgoročni - na primer za plačilo izobraževanja otrok 20 let. Skupaj obresti vam bodo pomagale prihraniti več in porabiti za visokošolsko univerzo. Ali pa prihranite denar in se odpravite na pot okoli sveta.
V obveznicah
Lastniki obveznice prejemajte kupone - periodična plačila, katerih datumi so znani vnaprej. Običajno sredstva prihajajo enkrat na četrtletje, šest mesecev ali leto. Zneski kuponov pa niso vedno objavljeni. Včasih obrestna mera niha, vendar to ni najbolj priljubljena vrsta.
Če oseba ne načrtuje v živo na dohodek kupona, potem ga lahko reinvestira: dobi denar in z njim kupi več obveznic. Naslednjič bo vrnjenih še več sredstev - in vrednostne papirje bo mogoče znova kupiti. Tako se začnejo sestavljene obresti.
Recimo, da je investitor kupil OFZ 29010Ministrstvo za finance Ruske federacije, zvezna posojilna obveznica (SU29010RMFS4) / Moskovska borza za 100.000 rubljev. Ta denar zadostuje za 92 obveznic, ker se z njimi borzno trguje na borzi. V enem letu bo oseba prejela 59,97 rubljev na obveznico ali 5 517,24 rubljev iz celotnega paketa.
Potem lahko kupite še pet OFZ. In leto pozneje bo vlagatelj dobil 5.817,09 rubljev kuponskega dohodka. Strokovnjaki običajno imenujejo mehanizem drugače - učinkovita donosnost. Tako kot pri vlogah je razlika sčasoma bolj opazna.
Če človek znova investira kupone, bo znova prejel en in pol krat več denarja. V primeru vzorčne obveznice je to skoraj 116 tisoč rubljev. Brez reinvestiranja se bo vrnilo le 73 tisoč.
V promocijah
Razumeti mehanizem pri vlaganju zaloga malo težje. Če so to rastoča podjetja, kot so Yandex, Ozon ali Facebook, so sestavljeni obresti tako rekoč vgrajeni. Taka podjetja ne izplačujejo dividend, ampak ves svoj dobiček vlagajo v svoj razvoj. Izkazalo se je, da sestavljene obresti ne vplivajo na dohodek vlagatelja, ampak na rast podjetja. To pomeni, da tudi cena delnice hitreje raste, in človek na tem zasluži: ceneje jo je kupil, dražje prodal.
Druga podjetja obstajajo že dolgo in so zavzela pošten delež na trgu. Nimajo se kje hitro razvijati, zato podjetja delitev dobička delničarjem s plačilom dividende. Nato lahko vlagatelj sam vodi sestavljene obresti.
Na primer, oseba je kupila delnice v komunikacijskem podjetju AT&T v vrednosti 1.000 USD. Podjetje se imenuje dividendni aristokratker se izplačilo delničarjem vztrajno povečuje že več kot 35 let zapored. Predstavljajmo si dva scenarija: v prvem je vlagatelj pred 10 leti kupil vrednostne papirje, zdaj pa prodaja. V drugem ponovno investira dividende.
V prvem primeru bo oseba ob prodaji izgubila 44,5 USD, ker so vrednostni papirji nekoliko cenejši, če upoštevamo inflacijo, pa bo izguba še večja. V tem času bo prejel 523,79 USD dividend, kar je približno enako povprečnemu letnemu donosu 4,3%.
In če vlagatelj ne porabi dividend, ampak z njimi kupi dodatne delnice družbe, bo imel čez 10 let 58 vrednostnih papirjev. To je več kot 20 več kot na začetku, dividend pa bo tudi več: 665,94 USD v 10 letih. Povprečno letno donosnost v tem primeru - okoli 5,2%.
V naložbenem portfelju
Sestavljene obresti niso vezane na izračune okoli enega samega vrednostnega papirja. Uporablja se lahko za celotno naložbo portfelja.
Na primer, lahko oseba porabi obveznico za nakup delnic v drugem podjetju. Nato zaslužite z dvigom cen, prodajte delnice in dobiček uporabite za nekatere druge finančne transakcije. In to ves čas, da ohranite dobro donosnost naložbe.
Težava je v tem, da je zelo težko predvideti učinkovit donos za celoten portfelj.
Ena neuspešna prodaja zalog lahko zmanjša dobiček iz ugodnega nakupa. Ali pa bodo dividende nenadoma padle zaradi slabega leta za podjetje, kar bo vplivalo tudi na donosnost portfelja.
Kako izračunati sestavljene obresti
To je mogoče storiti na enostaven in dolgotrajen način. Začnimo s slednjim, ker je vedno koristno razumeti matematiko, ki stoji za financami. Potem se bo izkazalo, da bo takšno postavljeno ciljiki so bližje realnosti.
Ročno
Sestavljene obresti so predvsem matematična formula. Njegov rezultat je znesek, ki ga človek na koncu želi prejeti. Vse se izračuna tako:
A = P × (1 + r / n)nt
Metoda se morda sliši zapleteno, v resnici pa obstaja le pet spremenljivk:
- A - znesek, to je skupni znesek.
- P - glavnica, začetni kapital. Lahko je 100.000 rubljev ali 1.000 dolarjev, kot v zgornjih primerih.
- r Je letna odstotna stopnja, ki jo oseba pričakuje. Na primer 12% depozita ali povprečna dividendna donosnost 5,3%.
- n - obdobja obračunavanja obresti na leto. Če pridejo enkrat na mesec, bo na leto 12 obdobij, če pa četrtletno - potem štiri.
- t - število let, za katera oseba pričakuje, da bo vlagala.
Recimo, da je izbran isti bančni depozit: 100.000 rubljev po 12% letno za 5 let z mesečno kapitalizacijo obresti. Vlagatelj lahko izračuna, koliko bo prejel ob koncu mandata:
Korak 1 | A = 100.000 × (1 + 0,12 / 12)(12 × 5) |
2. korak | A = 100.000 × (1.01)(60) |
3. korak | A = 100.000 × (1.817 ...) |
4. korak | A = 181 669,6 rubljev |
V petih letih bo na računu skoraj dvakrat več denarja. Vrednosti se lahko nekoliko spreminjajo, odvisno od tega, kako dolgo so zaokrožene dolge številke, vendar bo vrstni red takšen.
Če bi oseba vsako leto obrestovala, bi imela pri roki začetnih 100.000 rubljev in še 60.000 dobička. Učinek sestavljenih obresti bo prinesel 21 669 rubljev več.
Preko formule v Excelu ali Google Preglednicah
Sedenje s kalkulatorjem ali kosi papirja ni zanimivo za vse, zato je izračun mogoče zaupati kateri koli preglednici. Najlažje nanesti formula prihodnja vrednost sredstva. Tako Microsoft Excel kot Google Preglednice ga imenujejo FV (ali BS). Dovolj je, da vse začetne podatke vnesete po vrsti.
S pomočjo spletnega kalkulatorja
Vlagatelji in financerji so pripravili številne brezplačne spletne kalkulatorje, ki za vse izračunajo sestavljene obresti.
Na primer, za bančne vloge obstaja Planetcalk ali Investor.gov. Za izračun kuponov na obveznice ali donosov dividendnih delnic potrebujete bolj funkcionalne možnosti, na primer Spletno mesto za kalkulator ali Finančni kalkulatorji. Priročno v ruščini - Calcus in bančni kalkulator "Odpiranje».
Glavna težava pri vseh izračunih: bodisi temeljijo na zgodovinskih podatkih ali pa od osebe zahtevajo, da ugiba, kako se bo obrestna mera v prihodnosti spremenila. Zato je v večini primerov to način napovedovanja rezultatov sestavljenih obresti, ne pa tudi dejstva, da bo tako.
Kaj si je vredno zapomniti
- Sestavljene obresti so matematična formula, ki sproži učinek snežne kepe. Vlaganje denarja prinaša dohodek, potem pa to prinaša nov dohodek. Čim dlje to traja, več človek zasluži.
- Koristno je uporabiti obrestne obresti za skoraj vsako naložbo, od bančnega depozita do nakupa delnic.
- Sestavljene obresti je mogoče izračunati ročno, v preglednici ali na kalkulatorju - preprosto je, v formuli je le pet spremenljivk.
- Rezultate dela sestavljenih obresti je mogoče le napovedati. Dobra uspešnost v preteklosti ne pomeni, da bo oseba v prihodnosti zaslužila enak znesek.
Preberite tudi💼💵💰
- Kako vam lahko diverzifikacija pomaga pri vlaganju, ne da bi prenehali poslovati
- Kako razumeti računovodske izkaze podjetij, če ste šele začeli vlagati
- Ali je vredno začeti vlagati v času pandemije in krize
- Kako izbrati posrednika za začetek trgovanja na borzi
- Kako uporabiti večkratnike za vlaganje v donosne in varne delnice
Zanesljive kitajske znamke: 100 malo znanih, a zelo kul prodajalcev na AliExpressu